InvestMarket 指標回測 20260920

產生時間：2026-09-20 21:06:47 台灣時間
固定操作方式：槓桿3x／停損19%權益（價格6.3%）／第一段：漲6%啟動、回落17%賣出75%／第二段：漲59%啟動、回落16%賣出剩餘25%／最長持有14日曆日（%皆為權益%）（來源：操作方式回測最佳）
每個訊號日取預測前 1 名等權重；標的 42 檔；進場樣本 51555；評估期間 4 段（每段只用該段開始前的資料訓練＝walk-forward，訓練樣本的標籤窗格不跨進評估期）；搜尋 15 次試驗（optuna-tpe）

排名目標（與操作方式回測相同）：複利平均為主、最差期間不得低於底線（違反底線者按超出幅度重罰）；底線 -1.6%（＝最差期間的「每筆等效複利率」不得低於此值，不是整段共此值；定義見下方說明）

❌ 沒有找到勝過「全買」基準的指標組合（選股沒有帶來穩健的額外報酬）
最佳指標組合：最差期間 -1.974% ／複利平均 -0.268%（算術 -0.249%）
全買基準：最差期間 +0.863% ／複利平均 +2.075%（算術 +2.078%）
預設指標組合：最差期間 -3.270% ／複利平均 -2.002%（算術 -1.994%）
（最佳組合同時勝過預設指標組合）
使用指標：rsi_norm, macd_norm, bb_pct, momentum_short, momentum_long, dist_from_high, peer_momentum_short, peer_rsi_norm, peer_dist_from_high
9 個指標／窗格組 #2／depth=5, eta=0.111, rounds=350

指標定義（請先看這裡）
① 一筆＝一個持有週期（最長 14 日曆日，約兩週；可能提早停損/停利出場）。同一個訊號日進場的全部標的等權重平均成一筆組合報酬，單位是權益報酬%（已含槓桿與手續費、滑價）。
② 每筆等效複利率 per_trade_compound＝把一個期間內首尾相接、互不重疊的一串交易（取 7 條不同起點的路徑）各自依序複利，再換算成「平均每筆」的成長率：(Π(1+每筆報酬))^(1/筆數) − 1，7 條路徑依筆數加權平均。它是每筆的複利報酬，不是每筆的算術平均，也不是整段期間的總報酬。
③ 最差期間 min_pc＝各期間的每筆等效複利率中最小的一個；最差期間底線 −0.3%的意思是：任何一個期間的「每筆等效複利率」都不能低於 −0.3%（不是整段共 −0.3%）。
④ 複利平均 gavg_pc＝各期間每筆等效複利率再依序複利平均（期間是依序發生的，排名用這個）；算術平均 avg_pc＝直接平均，僅供對照。
⑤ 換算成整段報酬：整段 ≈ (1 + 每筆)^筆數 − 1，筆數 ≈ 期間日曆日 ÷ 14（期間表的「每條路徑約幾筆」）。表中的「候選訊號日數」（約 100）只是可選的進場日期數量（每 N 日曆日取樣、排除只有加密幣交易的週末），不是交易筆數，也不是複利的筆數。
⑥ 整段期間報酬＝該期間內每條不重疊路徑把所有交易依序複利的總報酬 Π(1+每筆報酬) − 1，再對 7 條路徑取平均（表中直接列出，不必自己換算）；「全部期間（依序複利）」那一列是各期間整段報酬再依序複利。
例（本次最差期間 2023-10-06~2024-09-29，約 360 日曆日）：每筆等效複利率 -1.974% × 約 25.1 筆依序複利 ≈ 整段期間 -14.5%（實測）。

最佳組合：各期間（out-of-sample）

全買基準

前 12 名指標組合

選中交易的進出場目視檢查（最佳指標組合＋最佳操作方式）

報酬最高的交易（時線 K 棒圖）

報酬最低的交易（時線 K 棒圖）

隨機抽樣的交易（時線 K 棒圖）

圖為時線逐根判定（藍＝進場價、紅虛線＝停損價、綠點線＝武裝價、橘階梯線＝移動停利價、紫＝出場）；標題的「日線回測」是主體回測（日線＋校正表）判定的結果，兩者出場點可能略有差異——這正是用來目視檢查日線回測是否合理的依據。

訓練目標＝持有期報酬減去同日全體平均（relative strength），完全不含槓桿/停損；操作方式只用來評估「選出的標的」實際套用該操作方式後的報酬，所以指標好壞與操作方式好壞分開判斷。穩健度＝各評估期間 per_trade_compound 的最小值；試驗次數愈多，「最佳」愈可能只是雜訊，請對照「預設指標組合」與「全買」兩個基準，不要只看單一數字。本頁不構成投資建議。

期間（訊號日）	日曆日數	每筆等效複利率 %	選中標的單筆平均%（權益，算術）	整段期間報酬 % (各路徑複利後平均)	每條路徑平均幾筆	候選訊號日數	軌道獲利比例
2022-10-11~2023-10-05	360	-0.951	-0.052	-10.91	25.6	248	43%
2023-10-06~2024-09-29	360	-1.974	+2.074	-14.46	25.1	246	14%
2024-09-30~2025-09-24	360	+3.041	+4.834	+304.87	25.4	247	71%
2025-09-25~2026-09-19	360	-1.113	+1.457	+14.66	24.4	237	29%
全部期間（依序複利）	1440	+1.265		+253.81	100.5	978

2022-10-11~2023-10-05	360	+0.863	+1.428	+26.96	25.6	248	71%
2023-10-06~2024-09-29	360	+2.626	+2.947	+96.96	25.1	246	100%
2024-09-30~2025-09-24	360	+2.975	+3.044	+125.13	25.4	247	100%
2025-09-25~2026-09-19	360	+1.847	+1.794	+58.72	24.4	237	100%
全部期間（依序複利）	1440	+2.203		+793.48	100.5	978

#	設定	最差期間 min_pc%	複利平均 gavg_pc%（排名用）	算術平均 avg_pc%	使用指標
1	9 個指標／窗格組 #2／depth=5, eta=0.111, rounds=350	-1.974	-0.268	-0.249	rsi_norm, macd_norm, bb_pct, momentum_short, momentum_long, dist_from_high, peer_momentum_short, peer_rsi_norm, peer_dist_from_high
2	8 個指標／窗格組 #0／depth=6, eta=0.052, rounds=250	-2.313	-1.292	-1.290	bb_pct, momentum_long, volatility, ma_ratio, range_pos, peer_momentum_short, peer_volatility, peer_dist_from_high
3	9 個指標／窗格組 #2／depth=5, eta=0.102, rounds=350	-2.625	-0.177	-0.155	rsi_norm, macd_norm, bb_pct, momentum_short, momentum_long, dist_from_high, peer_momentum_short, peer_rsi_norm, peer_dist_from_high
4	7 個指標／窗格組 #0／depth=6, eta=0.117, rounds=100	-3.263	-0.246	-0.229	macd_norm, bb_pct, volatility, atr_pct, range_pos, peer_rsi_norm, peer_dist_from_high
5	11 個指標／窗格組 #1／depth=6, eta=0.055, rounds=350	-2.909	-2.088	-2.082	rsi_norm, macd_norm, bb_pct, momentum_short, momentum_long, ma_ratio, dist_from_high, peer_momentum_short, peer_momentum_long, peer_rsi_norm, peer_dist_from_high
6	8 個指標／窗格組 #0／depth=6, eta=0.044, rounds=250	-3.145	-2.028	-2.021	bb_pct, momentum_long, volatility, ma_ratio, dist_from_high, range_pos, peer_volatility, peer_dist_from_high
7	8 個指標／窗格組 #2／depth=5, eta=0.062, rounds=350	-3.383	-1.436	-1.422	macd_norm, bb_pct, momentum_short, ma_ratio, atr_pct, peer_momentum_short, peer_momentum_long, peer_dist_from_high
8	9 個指標／窗格組 #0／depth=5, eta=0.05, rounds=250	-3.270	-2.002	-1.994	rsi_norm, macd_norm, bb_pct, mchg_norm, momentum_short, momentum_long, volatility, ma_ratio, dist_from_high
9	8 個指標／窗格組 #0／depth=6, eta=0.093, rounds=250	-3.661	-1.090	-1.064	bb_pct, momentum_long, volatility, ma_ratio, dist_from_high, range_pos, peer_momentum_short, peer_dist_from_high
10	10 個指標／窗格組 #1／depth=3, eta=0.038, rounds=150	-3.709	-1.355	-1.343	mchg_norm, momentum_long, ma_ratio, dist_from_high, atr_pct, range_pos, peer_momentum_short, peer_momentum_long, peer_volatility, peer_dist_from_high
11	5 個指標／窗格組 #2／depth=5, eta=0.059, rounds=100	-3.835	-0.930	-0.895	rsi_norm, ma_ratio, dist_from_high, range_pos, peer_volatility
12	9 個指標／窗格組 #1／depth=6, eta=0.087, rounds=100	-4.409	-2.158	-2.145	macd_norm, bb_pct, momentum_short, volatility, dist_from_high, peer_momentum_short, peer_momentum_long, peer_volatility, peer_rsi_norm